ドルコスト平均法とは？メリットとデメリットを詳しく解説
退職後の資金計画に不安を感じていませんか？多くの人が、老後の生活に備えて投資を始めたいと考えながらも、「どうすればいいのかわからない」「失敗が怖い」と躊躇しています。
今回の記事では、長期投資につよいドルコスト平均法の仕組みと、なぜこの方法が投資初心者に適しているのかを詳しく解説します。
さらに、メリットやデメリット、実践的な投資戦略についても踏み込んで説明していきます。
本記事を読めば、投資初心者でも安心して始められる具体的な方法が分かり、将来の資金計画に自信が持てるようになります。
ぜひ、参考にしてください。
ドルコスト平均法とは｜一定金額を定期的に投資する手法
ドルコスト平均法は、長期的な資産づくりに適しており、投資を始めたばかりの方におすすめです。市場の動きに関係なく一定額を投資することで、平均の購入価格を安定させられます。
具体的には以下の仕組みです。
- 価格が安いとき：より多くの株を買える
- 価格が高いとき：買える株は少なくなる
このように、自動的に「安いときにたくさん、高いときに少し」という理想的な買い方ができるのです。
ドルコスト平均法のもう一つの利点は、投資のタイミングを分散できることです。
これにより、「今が買い時かどうか」を考えすぎずに、投資を始められます。
ドルコスト平均法のメリット
ドルコスト平均法のメリットは、以下のとおりです。- 市場タイミングのリスク軽減
- 心理的ストレスの軽減
それぞれ、詳しく見ていきましょう。
メリット① 市場タイミングのリスク軽減
1つ目のメリットは、投資のタイミングを分散できることです。分散により、市場の短期的な変動による影響を抑えられます。
定期的に決まった金額を投資すると、株価が高いときは少なく、安いときは多く買えるでしょう。
結果として、平均の購入価格を抑えられるわけです。
いままでの歴史を見ると、株式市場は長い目で見れば上がる傾向にあります。
そのため、定期的な投資を続けることで、市場の変動に左右されにくい安定した資産づくりができます。
心理的ストレスの軽減
２つ目のメリットは、定期的に決まった金額を投資するため、「今が買い時か」「今が売り時か」難しい判断が不要なことです。心理的なストレスが少ないため、投資の不安や重圧が軽くなります。
そのため、短期的な価格変動に一喜一憂せず、長期的な視点で投資を続けられます。
ドルコスト平均法のデメリットと注意点
ドルコスト平均法のデメリットと注意点は、以下のとおりです。
- 市場上昇時の機会損失
- 手数料の影響
- 短期的な投資には向いてない
それぞれ、詳しく見ていきましょう。
市場上昇時の機会損失
株式市場では、株価が続けて上がっている際、「もっと儲けられたかも。」などのチャンスを逃すリスクがあります。
ドルコスト平均法を使うと、市場が上がり続けているときに、もっと大きな利益を得るチャンスを逃してしまうかもしれません。
とくに短い期間の投資では、このような利益を逃すことが目立ちやすくなります。
ドルコスト平均法は、もともとリスクを分散させるために考えられた方法です。
しかし、株価が上がっているときでも決まった金額しか投資しないので、買える株の数が少なくなってしまいます。
そのため、市場が上がっているのに、十分な利益を得られない可能性があるのです。
手数料の影響
少額の取引を頻繁に行うと、取引ごとに手数料がかかります。取引ごとの手数料が積み重なると、長期的には投資の収益を減らしてしまうからです。ドルコスト平均法は、定期的に少額の投資を行う方法です。
この方法では取引の回数が多くなるため、一括投資と比べて総手数料額が増える傾向があります
。
手数料の影響は、投資金額が小さい場合に負担がかかります。
たとえば、毎月1万円投資する場合と10万円投資する場合を比べると、1万円のほうが手数料の割合が高くなっていますよね。
ドルコスト平均法を使う際は、手数料の影響をよく考えて、投資金額や頻度を決めましょう。
手数料の低い金融商品や証券会社を選ぶことで、手数料の問題を小さくできます。
短期的な投資には向いてない
ドルコスト平均法は、長期投資で効果を発揮する方法です。そのため、短期的な利益を求める方には向いていません。
ドルコスト平均法は市場の上下動による影響を和らげ、平均の購入価格を安定させるために、長期的な取り組みが必要だからです。
短い期間での投資は、相場の変動によって損をする可能性が高くなります。
たとえば、株価が長く高い状態が続いた後に急に下がってしまった場合、短期間の投資では損を取り戻す機会が少なくなってしまいます。
ドルコスト平均法とつみたてNISAの違い
ドルコスト平均法は、市場の上下に関わらず定期的に一定額を投資する戦略で、長期的なリスク軽減が目的です。たとえば、毎月3万円を株式投資に回すようなケースです。
一方、つみたてNISAは、この手法を実践するための政府主導の税制優遇制度です。
年間40万円まで、指定された低コストの投資信託に20年間非課税で積立投資ができます。
つまり、つみたてNISAは「どのように」投資するかではなく、「どの枠組みで」投資するかを定義しているのです。
ドルコスト平均法を実践する際、つみたてNISAを活用することで、より効果的な長期投資が可能になります。
ドルコスト平均法を使った投資戦略
ドルコスト平均法を使った投資戦略は以下のとおりです。
- 適切な投資商品の選択
- 分散投資でリスクを抑える
それぞれ、詳しく見ていきましょう。
適切な投資商品の選択
投資初心者におすすめの商品は、インデックス型の投資信託やETFです。おすすめする理由は3つあります。
- 長期的な市場の成長を捉えられます
- 運用コストが低いです
- 分散投資の効果が得られます
インデックス型商品は市場全体の動きに連動します。
そのため、長期的な経済成長の恩恵を受けやすいです。
また、運用コストが低いので、複利効果を最大限に活かせます。
さらに、多くの銘柄に分散投資されているため、個別の銘柄のリスクを抑えられます。
分散投資でリスクを抑える
分散投資では、定期的に決まった金額を投資することで、価格変動のリスクを抑えられます。また、お金を複数の資産に分けて投資すると、全体的なリスクを減らせます。
分散投資は「卵は1つのかごに盛るな」という言葉で表現されます。投資先を複数に分けることで、リスクも分散できるのです。
こうすると、一部の投資先の価値が下がっても、他の投資先でカバーできる可能性が高くなります。
実際の市場では、価格が上がったり下がったりを繰り返すことが多いです。
そのため、長期的に見ると、定期的な投資と分散投資を組み合わせるのが効果的です。
まとめ
ドルコスト平均法は、市場の変動に関わらず定期的に一定額を投資する長期的な資産形成戦略です。この方法のメリットは、市場タイミングのリスク軽減と心理的ストレスの軽減にあります。
一方で、市場上昇時の機会損失や手数料の影響といったデメリットも存在します。
適切な投資商品としては、インデックス型の投資信託やETFがおすすめです。
また、分散投資を組み合わせることで、さらにリスクを抑えることができます。
つみたてNISAは、ドルコスト平均法を実践するための税制優遇制度として活用できます。
長期的な視点で投資を続けることが重要であり、定期的な少額投資と分散投資を組み合わせることで、安定した資産形成が可能になります。
ドルコスト平均法を理解し、自身の投資戦略に取り入れてみてはいかがでしょうか。